Town of CAVE CREEK Text of Ballot and Informational Pamphlet PRIMARY/SPECIAL ELECTION AUGUST 4, 2020

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Election 2020

                 Town of CAVE CREEK
                          Text of Ballot and
                    Informational Pamphlet
                 PRIMARY/SPECIAL ELECTION
                            AUGUST 4, 2020
                                         Compiled and issued by
                               Carrie A. Dyrek, MMC, Town Clerk

                             (Spanish version begins on page 10)
Elección 2020

                Pueblo de CAVE CREEK
                         Texto de la Boleta y
                        Folleto de Publicidad
                ELECCIÓN PRIMARIA/ESPECIAL
                       4 DE AGOSTO DE 2020
                                       Compilado y publicado por
                      Carrie A. Dyrek, MMC, Secretaria Municipal

                  (La versión en español empieza en le página 10)
To the Voters of the Town of Cave Creek

The purpose of this publicity pamphlet is to provide you with information on one proposition which will appear on the August
04, 2020 Primary/Special Election ballot for the Town of Cave Creek. The complete text of the proposition and ballot format,
including any arguments for or against the propositions are included in this pamphlet. The preparation of this pamphlet is
required by State law.

In compliance with the Federal Voting Rights Act, this publicity pamphlet has been prepared in both English and Spanish.

I urge you to carefully read the proposals and sample ballot contained within this pamphlet and the effect a ‘yes’ or ‘no’ vote
will have, so that you will be prepared to fully exercise your right to vote Tuesday, August 04, 2020.

Sincerely,

Carrie A. Dyrek, MMC
Town Manager/Town Clerk
Town of Cave Creek

                                                              2
IMPORTANT VOTER INFORMATION

Date of election: Tuesday, August 04, 2020

Last day to register to vote: Monday, July 06, 2020

If you do not know if you are qualified to vote, please call the County Recorder at the numbers listed below or visit
www.BeBallotReady.Vote

Polling places will be open on Election Day from 6:00 a.m. to 7:00 p.m.

Any qualified elector may be accompanied into the voting booth by a person of such elector’s choice for the purpose of
assisting such elector in casting a ballot.

Sample ballots may be taken into the voting place and into the voting booth on the day of election.

Any qualified elector who, at 7:00 p.m., is in the line of waiting voters, will be allowed to prepare and cast a ballot.

                                                        EARLY VOTING INFORMATION

     First day early ballots available:....................................................................................... Wednesday, July 08, 2020
     Last day to request an early ballot by mail:.............................................................................. Friday, July 24, 2020
     First day to vote in person: ...................................................................... Cave Creek Town Hall on July 22, 2020
     Last day to vote in person:.................................................... Cave Creek Town Hall on Tuesday, August 4, 2020
     Last day to mail your early ballot:.................................................................................... Wednesday, July 29, 2020
     Last day to drop off early ballot:................................................ Election Day 7:00 p.m., Tuesday, August 04, 2020

To vote in person, appear at Cave Creek Council Chambers July 22, 2020 through August 4, 2020. For additional locations
and hours of operation go to www.Locations.Maricopa.Vote

Verbal requests for an early ballot can be made by calling the Maricopa County Recorder/Elections Department
(602) 506-1511.

To request an early ballot by email, send a request that includes your Name, Address and Date of Birth to
EVreq@risc.maricopa.gov. To request an early ballot online, go to www.Request.Maricopa.Vote.

Written requests for an early ballot may be sent to the Maricopa County Elections Department,
510 S. Third Avenue, Phoenix, AZ 85003. Written requests must include: Your Name, Residence Address, Date of Birth, the
Election for which the ballot is being requested, the address where the ballot is to be mailed (if other than your residence
address) and the Signature of the requestor.

Written or verbal requests for an early ballot must be received before the close of business, Friday, July 24, 2020 in order
for the ballot to be mailed. Written requests should be sent to the Maricopa County, Elections Department, 510 S. Third
Avenue, Phoenix, AZ, 85003.

You may drop off voted early ballots to one of the following locations or at any polling place no later than 7:00 p.m. on
Election Day, Tuesday, August 04, 2020, in order for the ballot to be counted.

                                                  Maricopa County Elections Department
                                                   510 S. Third Ave., Phoenix, AZ 85003
                                                        Telephone (602) 506-1511

                                                         Town of Cave Creek
                                             37622 N. Cave Creek Rd., Cave Creek, AZ 85331
                                                       Telephone (480) 488-1400
                                                            Business Hours
                                                Monday - Thursday 7:00 a.m to 5:00 pm
                                                  TOWN HALL IS CLOSED FRIDAYS

                                     To find a polling location go to www.Locations.Maricopa.Vote

            POLLING PLACES WILL BE OPEN FROM 6:00 A.M. TO 7:00 P.M. ON TUESDAY, AUGUST 04, 2020.

                                                                             3
TOWN OF CAVE CREEK, ARIZONA
                                   PRIMARY/SPECIAL ELECTION
                                        AUGUST 04, 2020

                                               TEXT OF BALLOT

                                               MAYOR
                                     (VOTE FOR NOT MORE THAN 1)

                                                                                         BUNCH, ERNIE
                                                                                        WRIGHT, EILEEN

                                  Print Name of Write-In Candidate Here

                                          COUNCILMEMBER
                                     (VOTE FOR NOT MORE THAN 6)

                                                                                       CLANCY, SUSAN
                                                                                  DIEFENDERFER, PAUL
                                                                                        MCGUIRE, TOM
                                                                                         MORRIS, BOB
                                                                                      ROYER, KATHRYN
                                                                                         SMITH, DAVID
                                                                                           SOVA, RON

                                  Print Name of Write-In Candidate Here

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  PROPOSITION 433

                 Proposal submitted to the voters by the Cave Creek Town Council

Official Title: A resolution proposing a continuation of the local alternative expenditure limitation (Home
Rule) for the Town of Cave Creek

Descriptive Title: The proposal replaces the state imposed expenditure limitation by continuing the
alternative expenditure limitation for Cave Creek for the next four years. Annually, the Town Council will
determine the amount of the alternative expenditure limitation for the fiscal year after at least one public
hearing. Established exclusions shall continue to apply.

A “YES” vote shall have the effect of continuing the local alternative expenditure limitation (Home Rule)
for the Town of Cave Creek.

A “NO” vote shall have the effect of not allowing the Town of Cave Creek to continue a local alternative
expenditure limitation (Home Rule) and to require expenditures of the Town to be limited by the state
imposed expenditure formula.

                                                                                                       YES
                                                                                                        NO

                                                           4
RESOLUTION NO. R2020-09

A RESOLUTION OF THE MAYOR AND TOWN COUNCIL OF THE TOWN OF CAVE CREEK, MARICOPA COUNTY,
ARIZONA PROPOSING AN ALTERNATIVE EXPENDITURE LIMITATION.

    WHEREAS, the Arizona State Constitution permits the submission to the voters of a city or town of an alternative
expenditure limitation; and

     WHEREAS, the voters of the Town of Cave Creek in May, 1999 adopted an alternative expenditure limitation, and
renewed the Home Rule Option alternative expenditure limitation in May 2003, May 2007, May 2011 and in August 2016;
and

      WHEREAS, the Town Council of Cave Creek, after two public hearings has determined that an extension of the
alternative expenditure limitation is necessary for the Town of Cave Creek; and

      NOW, THEREFORE, IT IS RESOLVED BY THE MAYOR AND COUNCIL OF THE TOWN OF CAVE CREEK, ARIZONA
that the following alternative expenditure limitation be submitted to the voters of the Town of Cave Creek:

     Shall the following be adopted by the Town of Cave Creek as an alternative expenditure limitation:

“The Mayor and Town Council of the Town of Cave Creek shall annually, as part of the annual budget adoption process,
adopt an alternative expenditure limitation equal to the total amount budgeted expenditures/expenses as it appears on the
annual budget as adopted by the Council to apply to the Town of Cave Creek for each of the four fiscal years immediately
following adoption of the alternative expenditure limitation. The alternative expenditure limitation shall be adopted each year
after a public hearing at which the citizens of the Town of Cave Creek may comment on the proposed alternative expenditure
limitation. No expenditures may be made in violation of such alternative expenditure limitation, nor may any proposed
expenditures be in excess of estimated, available revenues, except that the Mayor and Town Council may, by three-fourths
vote, declare an emergency and suspend the alternative expenditure limitation. The suspension of the alternative expenditure
limitation shall be in effect for only one fiscal year at a time.”

     PASSED AND ADOPTED by the Mayor and Council of the Town of Cave Creek, Arizona this 16th day of March 2020.

ATTESTED TO:                FOR THE TOWN OF CAVE CREEK:
/s/ Carrie Dyrek            /s/ Ernie Bunch
Town Clerk                  Mayor

APPROVED AS TO FORM:
/s/ William J. Sims
Town Attorney

                                                              5
ALTERNATIVE EXPENDITURE LIMITATION
                                              (Home Rule Option)
                                       SUMMARY ANALYSIS WORKSHEET

                                          POPULATION FACTOR COMPUTATION

                          Prior Fiscal                                                                  Population
Fiscal Year             Year Population          /               1978 Population         =                Factor

2021-2022                   5,900                /                   2,025               =               2.9136

2022-2023                   6,000                /                   2,025               =               2.9630

2023-2024                   6,090                /                   2,025               =               3.0074

2024-2025                   6,120                /                   2.025               =               3.0222

                                    STATE-IMPOSED EXPENDITURE LIMITATION

                                                                      Projected
                                                                        State-                                Total
              1979-80                                                 Imposed                              Expenditures
               Base             Population       Inflation           Expenditure       Estimated           Under State-
Fiscal Year    Limit        x    Factor      x    Factor         =    Limitation   +   Exclusions   =     Imposed Limit

2021-2022     656,393       x    2.9136      x   3.1932          =    6,106,888    +   5,318,927           11,425,815
                                                                                                    =

2022-2023     656,393       x    2.9630      x   3.2624          =    6,345,017    +   5,368,927           11,713,944
                                                                                                    =

2023-2024     656,393       x    3.0074      x   3.3409          =    6,595,058    +   5,393,927           11,988,985
                                                                                                    =

2024-2025     656,393       x    3.0222      x   3.4222          =    6,788,792    +   5,418,927    =      12,207,719

                                                             6
ALTERNATIVE EXPENDITURE LIMITATION
                                                 (Home Rule Option)
                                                SUMMARY ANALYSIS
The voters of the Town of Cave Creek in 2016 adopted an alternative expenditure limitation (Home Rule Option). The
purpose of this election is for the continued use of the Home Rule Option.

Pursuant to the Arizona State Constitution, the Town of Cave Creek seeks voter approval to adopt a Home Rule Option to
apply to the Town for the next four years beginning in 2021-2022. Under a Home Rule Option if approved by the voters,
the Town estimates it will be allowed to expend approximately $32,046,527 in 2021-2022, $31,483,127 in 2022-2023,
$30,411,527 in 2023-2024 and $30,462,127 in 2024-2025.

With approval of the Home Rule Option, the Town will utilize the expenditure authority for all local budgetary purposes
including General Government, Public Safety, Road Maintenance, Utilities, and Debt Service.

Under the state-imposed limitation the Town estimates it would be allowed to expend approximately $11,425,815 in 2021-
2022, $11,713,944 in 2022-2023, $11,988,985 in 2023-2024 and $12,207,719 in 2024-2025 for the operation of your local
government. These expenditure estimates include expenditures of constitutionally excludable revenues.

The amount of revenue estimated to be available to fund the operation of your Town government is $32,046,527 in 2021-
2022, $31,483,127 in 2022-2023, $30,411,527 in 2023-2024 and $30,462,127 in 2024-2025. These revenue estimates are
the same under the Home Rule Option or the state-imposed expenditure limitation.

Any and all dollar figures presented in this summary are estimates only and are based upon information available at the time
of preparation of this analysis. The budget and actual expenditures in any of the four years may be more or less than the
expenditures noted above depending on available revenue.

If no alternative expenditure limitation is approved, the state-imposed expenditure limitation will apply to the Town.

                                        ALTERNATIVE EXPENDITURE LIMITATION
                                                 (Home Rule Option)
                                                DETAILED ANALYSIS
Pursuant to the Arizona State Constitution, the Town of Cave Creek as authorized by Resolution R2020-09 passed on March
16th 2020 will seek voter approval to adopt an alternative expenditure limitation (Home Rule Option) to apply to the Town
for the next four years beginning in 2021-2022.

Under a Home Rule Option if approved by the voters, the Town estimates it will be allowed to expend approximately
$32,046,527 in 2021-2022, $31,483,127 in 2022-2023, $30,411,527 in 2023-2024 and $30,462,127 in 2024-2025.

With approval of the Home Rule Option, the Town will utilize the expenditure authority for all local budgetary purposes including
General Government, Public Safety, Road Maintenance, Utilities, and Debt Service. We estimate that the expenditures for
the next four years under the Home Rule Option will be as follows:

                              ESTIMATED AMOUNTS TO BE EXPENDED IN SPECIFIC AREAS

  Purpose                               2021-2022               2022-2023              2023-2024               2024-2025

  General Government                    8,160,200               8,405,000               8,657,200              8,916,900

  Public Safety                         1,296,200               1,374,000               1,456,400              1,543,800

  Road Maintenance                      2,918,600               2,772,700               2,772,700              2,855,900

  Utilities                             14,802,600             14,062,500              12,656,300             12,276,600

  Debt Service                          4,868,927               4,868,927               4,868,927              4,868,927

  Total Expenditures                    32,046,527             31,483,127              30,411,527             30,462,127

                                                               7
If approved, the expenditures authorized will be funded from revenues obtained from state and local sources. It is estimated
that the amount of revenue from each source for the next four years will be as follows:
                         ESTIMATED AMOUNTS OF REVENUE FROM EACH AND ANY SOURCE

  Source                               2021-2022               2022-2023              2023-2024              2024-2025

  State                                 2,370,000              2,444,700               2,521,700              2,601,100

  Local                                29,676,527             29,038,427              27,889,827             27,861,027

  Total Revenues                       32,046,527             31,483,127              30,411,527             30,462,127

In determining the revenue sources to fund the authorized additional expenditures under the alternative expenditure limitation,
it is assumed that the state and local revenues received by the Town will continue to be available in 2021-2022 as they have
for the past 31 years. Their continued availability is also assumed for the next three consecutive years following 2021-2022.

Any and all dollar figures shown in this analysis are estimated figures only and are based upon information available at the
time of preparation of this report. The budgets and actual expenditures in any given year may be more or less than the
figures noted above depending on available revenues. The actual expenditure limitation for each fiscal year shall be adopted
as an integral part of the budget for that fiscal year.

                                                              8
ARGUMENTS “FOR”
                                                     PROPOSITION 433

Proposition 433

Home Rule is what Cave Creek currently operates under. It gives Cave Creek control over its finances. If we reject Home
Rule then financial control will be turned over to the state legislature. Don’t turn control of Cave Creek over to strangers in
Phoenix. Vote YES on 433.

Councilman Paul Diefenderfer.

                                                 ARGUMENTS “AGAINST”
                                                   PROPOSITION 433

                                                        HOME RULE

Every four years Arizona statutes require the voters of Cave Creek to decide whether the State or Town Council can determine
what to spend. The Council uses the expenditure authority for all local budgetary purposes including salaries, pensions,
vehicle purchases and hiring consultants. In other words, business as usual. If we defeat the proposition what the Council
can spend will be determined by the State for the next four years.

Town Council has not managed our finances very well. Spending keeps increasing.
Approved Budgets:
       FY 2017 - $16,479,878
       FY 2018 - $18,302,678
       FY 2019 - $21,452,589
       FY 2020 - $30,397,132

                                            A FOUR-YEAR INCREASE OF 80%!

Cave Creek voters did not approve these budgets. Town Council approved the spending. In these financially difficult times,
we need to control spending. The State limitation on spending would be a much-needed control. However, the State
recognizes that adjustments to the spending limitations must be allowed for each Town’s unique requirements:

                                                Permanent Base Adjustment
Cave Creek voters can approve an adjustment to the State imposed spending limitation that permanently modifies the base.
In doing so, voters can ensure that vital services are provided. No future election is required to keep this new base unless
the voters wish to change the base again to affect their spending limitation.

THERE ARE 27 ARIZONA CITIES & TOWNS THAT HAVE REJECTED HOME RULE AND OPERATE ON A PERMANENT
BASE ADJUSTMENT BASIS.

Conclusion
Spending increases year after year are now decided by Town Council.

WE THE VOTERS HAVE NO SAY. If we vote NO on Home Rule the residents WILL control spending. We can adjust the base.
Essential expenditures and emergencies will be funded while wasteful spending is controlled.

Vote NO on Home Rule and give voters a voice in spending.

Reg Monachino

                                                              9
A los votantes del Pueblo de Cave Creek

El propósito de este folleto de publicidad es proporcionarle a usted información sobre la proposición que aparecerá en la
boleta de la Elección Primaria/Especial del 04 de agosto para el Pueblo de Cave Creek. El texto completo de la proposición
y el formato de la boleta, incluyendo cualquier argumento a favor o en contra de las proposiciones se incluyen en este
folleto. La preparación de este folleto es requerida por la ley Estatal.

En cumplimiento con Federal Voting Rights Act (la Ley Federal de Derecho al Voto), este folleto de publicidad se ha preparado
tanto en inglés como en español.

Los insto a que lean atentamente las propuestas y la boleta de muestra que contiene este folleto y el efecto que tendrá un
voto de “sí” o de “no”, para que estén preparados para ejercer plenamente su derecho a votar el martes 04 de agosto de
2020.

Atentamente,

Carrie A. Dyrek, MMC
Administradora del Pueblo/Secretaria del Pueblo
Pueblo de Cave Creek

                                                             10
IMPORTANTE INFORMACIÓN SOBRE VOTACIÓN

Fecha de la elección: Martes 04 de agosto de 2020

Último día para inscribirse para votar: Lunes 06 de julio de 2020

Si usted no sabe si tiene derecho a votar, por favor llame al Registro del Condado a los números que aparecen a continuación
o visite www.BeBallotReady.Vote

Los lugares de votación estarán abiertos en el Día de la Elección de 6:00 a.m. a 7:00 p.m.

Cualquier elector con derecho a voto puede estar acompañado en la cabina de votación por una persona de su propia
elección con el propósito de ayudar a dicho elector en la emisión de una boleta electoral.

Se pueden llevar boletas de muestra al lugar de votación y a la cabina de votación en el día de la elección.

A cualquier elector con derecho a voto que, a las 7:00 p.m., se encuentre en la fila de votantes en espera, se le permitirá
preparar y emitir una boleta electoral.

                                        INFORMACIÓN SOBRE VOTACIÓN TEMPRANA
     Primer día en que estarán disponibles las boletas para votación temprana:............. Miércoles 08 de julio de 2020
     Último día para solicitar una boleta temprana por correo:.............................................Viernes 24 de julio de 2020
     Primer día para votar en persona:....................................... Municipalidad de Cave Creek el 22 de julio de 2020
     Último día para votar en persona:...................... Municipalidad de Cave Creek, el martes 4 de agosto de 2020
     Último día para enviar por correo su boleta temprana:.............................................. Miércoles 29 de julio de 2020
     Último día para dejar una boleta temprana:................Día de la Elección 7:00 p.m., martes 04 de agosto de 2020

Para votar en persona, preséntese en la Cámara del Concejo Municipal de Cave Creek del 22 de julio de 2020 al 4 de agosto
de 2020. Para ubicaciones y horas de operación adicionales, vaya a www.Locations.Maricopa.Vote

Se pueden hacer solicitudes verbales de boletas tempranas llamando al Registro del Condado/Departamento de Elecciones
(602) 506-1511.

Para solicitar una boleta temprana por correo, envíe una solicitud que incluya su Nombre, Dirección y Fecha de Nacimiento
a EVreq@risc.maricopa.gov. Para solicitar una boleta temprana en línea, vaya a www.Request.Maricopa.Vote.

Se pueden enviar solicitudes de boletas tempranas por escrito al Departamento de Elecciones del Condado de Maricopa,
510 S. Third Avenue, Phoenix, AZ 85003. Las solicitudes por escrito deben incluir: Su Nombre, Dirección de su Domicilio,
Fecha de Nacimiento, Elección para la que se está solicitando la boleta, dirección donde se debe enviar la boleta (si es
diferente a la dirección de su domicilio) y la Firma del solicitante.

Las solicitudes escritas o verbales para boletas tempranas deben recibirse antes del cierre de operaciones, el viernes 24 de
julio de 2020 para que la boleta sea enviada por correo. Las solicitudes escritas deben enviarse al Condado de Maricopa,
Departamento de Elecciones, 510 S. Third Avenue, Phoenix, AZ, 85003.

Usted puede dejar boletas tempranas con el voto en uno de los siguientes lugares o en cualquier lugar de votación a más
tardar a las 7:00 p.m. en el Día de la Elección, martes 04 de agosto de 2020, para que su boleta sea contada.
                                   Departamento de Elecciones del Condado de Maricopa
                                           510 S. Third Ave., Phoenix, AZ 85003
                                                 Teléfono (602) 506-1511
                                                  Pueblo de Cave Creek
                                       37622 N. Cave Creek Rd., Cave Creek, AZ 85331
                                                  Teléfono (480) 488-1400
                                                      Horas laborales
                                             lunes a jueves 7:00 a.m a 5:00 pm
                                     LA MUNICIPALIDAD ESTÁ CERRADA LOS VIERNES
                          Para encontrar un lugar de votación vaya a www.Locations.Maricopa.Vote
  LOS LUGARES DE VOTACIÓN ESTARÁN ABIERTOS DE 6:00 A.M. A 7:00 P.M. EL MARTES 04 DE AGOSTO DE 2020.
                                                                    11
PUEBLO DE CAVE CREEK
                                  ELECCIÓN PRIMARIA/ESPECIAL
                                      04 DE AGOSTO DE 2020

                                         BOLETA DE MUESTRA

                                               ALCALDE
                                        (VOTE POR NO MÁS DE 1)

                                                                                       BUNCH, ERNIE
                                                                                      WRIGHT, EILEEN

                                 Nombre de Candidato por Escrito

                                       MIEMBRO DEL CONCEJO
                                       (VOTE POR NO MÁS DE 6)

                                                                                     CLANCY, SUSAN
                                                                                DIEFENDERFER, PAUL
                                                                                      MCGUIRE, TOM
                                                                                       MORRIS, BOB
                                                                                    ROYER, KATHRYN
                                                                                       SMITH, DAVID
                                                                                         SOVA, RON

                                 Nombre de Candidato por Escrito

                                 Nombre de Candidato por Escrito

                                 Nombre de Candidato por Escrito

                                 Nombre de Candidato por Escrito

                                 Nombre de Candidato por Escrito

                                 Nombre de Candidato por Escrito

  PROPOSICIÓN 433

         Propuesta presentada a los votantes por el Concejo del Pueblo de Cave Creek

Título Oficial: Una resolución que propone una continuación del límite de gastos alternativo local (Regla
de Gobierno Autónomo) para el Pueblo de Cave Creek

Título Descriptivo: La propuesta reemplaza el límite de gastos impuesto por el estado al continuar el
límite de gastos alternativo para Cave Creek durante los próximos cuatro años. Anualmente, el Concejo
del Pueblo determinará la cantidad del límite de gastos alternativo para el año fiscal después de al
menos una audiencia pública. Seguirán aplicándose las exclusiones establecidas.

Un voto de “SÍ” tendrá el efecto de continuar el límite de gastos alternativo local (Regla de Gobierno
Autónomo) para el Pueblo de Cave Creek.

Un voto de “NO” tendrá el efecto de no permitir que el Pueblo de Cave Creek continúe un límite de
gastos alternativo local (Regla de Gobierno Autónomo) y de requerir que los gastos del Pueblo queden
limitados a la fórmula de gastos impuesta por el estado.

                                                                                                      SÍ
                                                                                                     NO

                                                        12
RESOLUCIÓN NÚM. R2020-09

UNA RESOLUCIÓN DEL ALCALDE Y DEL CONCEJO DEL PUEBLO DE CAVE CREEK, CONDADO DE MARICOPA,
ARIZONA QUE PROPONE UN LÍMITE DE GASTOS ALTERNATIVO.

     CONSIDERANDO QUE, la Constitución del Estado de Arizona permite la presentación a los votantes de una ciudad
o pueblo de un límite de gastos alternativo; y

      CONSIDERANDO QUE, los votantes del Pueblo de Cave Creek en mayo de 1999 adoptaron un límite de gastos
alternativo, y renovaron el límite de gastos alternativo de la Regla de Opción de Gobierno Autónomo en mayo de 2003,
mayo de 2007, mayo de 2011 y en agosto de 2016; y

     CONSIDERANDO QUE, el Concejo Municipal de Cave Creek, después de dos audiencias públicas ha determinado
una extensión del límite de gastos alternativo es necesaria para el Pueblo de Cave Creek; y

   AHORA, POR LO TANTO, QUEDA RESUELTO, POR EL ALCALDE Y EL CONCEJO DEL PUEBLO DE CAVE
CREEK, ARIZONA que se presente el siguiente límite de gastos alternativo a los votantes del Pueblo de Cave Creek:

        Debe el Pueblo de Cave Creek adoptar lo siguiente como límite de gastos alternativo:

“El Alcalde y el Concejo Municipal del Pueblo de Cave Creek adoptarán anualmente, como parte del proceso de adopción
del presupuesto anual, un límite de gastos alternativo igual a la cantidad total de los gastos presupuestados/gastos tal como
aparece en el presupuesto anual aprobado por el Concejo para aplicar al Pueblo de Cave Creek para cada uno de los cuatro
años fiscales inmediatamente posteriores a la adopción del límite de gastos alternativo. El límite de gastos alternativo se
adoptará cada año después de una audiencia pública en la que los ciudadanos del Pueblo de Cave Creek podrán presentar
comentarios sobre el límite de gastos alternativo propuesto. No se podrán efectuar gastos en incumplimiento de dicho límite
de gastos alternativo, ni los gastos propuestos podrán ser superiores a los ingresos estimados disponibles, excepto que el
Alcalde y el Concejo del Pueblo pueden, mediante votación de tres cuartos, declarar una emergencia y suspender el límite
de gastos alternativo. La suspensión del límite de gastos alternativo estará en vigor por solamente un año fiscal a la vez”.

     APROBADO Y ADOPTADO por el Alcalde y el Concejo del Pueblo de Cave Creek, Arizona en este día 16 de marzo
de 2020.

CERTIFICA:                 PARA EL PUEBLO DE CAVE CREEK:
/f/ Carrie Dyrek           /f/ Ernie Bunch
Secretaria Municipal       Alcalde

APROBADO EN CUANTO A FORMA:
/f/ William J. Sims
Abogado del Pueblo

                                                             13
LÍMITE DE GASTOS ALTERNATIVO
                                   (Regla de Opción de Gobierno Autónomo)
                                 HOJA DE CÁLCULOS DE ANÁLISIS RESUMIDO

                                    CÁLCULO DEL FACTOR DE POBLACIÓN

                    Población del Año                                                                  Factor
Año Fiscal           Fiscal Anterior         /            Población de 1978         =               de Población

2021-2022                5,900                /                2,025                =                 2.9136

2022-2023                6,000                /                2,025                =                 2.9630

2023-2024                6,090                /                2,025                =                 3.0074

2024-2025                6,120                /                2.025                =                 3.0222

                                 LÍMITE DE GASTOS IMPUESTO POR EL ESTADO

                                                               Proyección                                Total de
                                                                del Límite                             Gastos Bajo
             Límite de                        Factor           de Gastos                                 el Límite
               Base          Factor de           de             Impuesto          Exclusiones           Impuesto
Año Fiscal   1979-80     x   Población   x   Inflación    =   por el Estado   +   Estimadas     =      por el Estado

2021-2022    656,393     x    2.9136     x   3.1932       =     6,106,888     +   5,318,927             11,425,815
                                                                                                =

2022-2023    656,393     x    2.9630     x   3.2624       =     6,345,017     +   5,368,927             11,713,944
                                                                                                =

2023-2024    656,393     x    3.0074     x   3.3409       =     6,595,058     +   5,393,927             11,988,985
                                                                                                =

2024-2025    656,393     x    3.0222     x   3.4222       =     6,788,792     +   5,418,927     =       12,207,719

                                                         14
LÍMITE DE GASTOS ALTERNATIVO
                                       (Regla de Opción de Gobierno Autónomo)
                                                 ANÁLISIS RESUMIDO
Los votantes del Pueblo de Cave Creek adoptaron en 2016 un límite de gastos alternativo (Regla de Opción de Gobierno
Autónomo). El propósito de esta elección es continuar el uso de la Regla de Opción de Gobierno Autónomo.

De conformidad con la Constitución del Estado de Arizona, el Pueblo de Cave Creek solicita la aprobación de los votantes
para adoptar una Regla de Opción de Gobierno Autónomo para aplicarla al Pueblo durante los siguientes cuatro años a
partir de 2021-2022. Bajo una Regla de Opción de Gobierno Autónomo si la aprueban los votantes, el Pueblo calcula que
se le permitirá gastar aproximadamente $32,046,527 en 2021-2022, $31,483,127 en 2022-2023, $30,411,527 en 2023-2024
y $30,462,127 en 2024-2025.

Con la aprobación de la Regla de Opción de Gobierno Autónomo, el Pueblo utilizará la autoridad de gastos para todos
los propósitos presupuestarios locales, incluyendo Gobierno General, Seguridad Pública, Mantenimiento de Carreteras,
Servicios Públicos y Servicio de Deuda.

Bajo el límite impuesto por el estado, el Pueblo calcula que se le permitiría gastar aproximadamente $11,425,815 en
2021-2022, $11,713,944 en 2022-2023, $11,988,985 en 2023-2024 y $12,207,719 en 2024-2025 para la operación de su
gobierno local. Estas estimaciones de gastos incluyen gastos de ingresos constitucionalmente excluyentes.

La cantidad de ingresos disponibles estimados para financiar la operación del gobierno de su Pueblo es $32,046,527 en
2021-2022, $31,483,127 en 2022-2023, $30,411,527 en 2023-2024 y $30,462,127 en 2024-2025. Estas estimaciones de
ingresos son las mismas bajo la Regla de Opción de Gobierno Autónomo o el límite de gastos impuesto por el estado.

Todas y cada una de las cantidades en dólares que se presentan en este resumen son sólo estimaciones y se basan en la
información disponible en el momento de la preparación de este análisis. El presupuesto y los gastos reales en cualquiera
de los cuatro años pueden ser mayores o menores que los gastos mencionados anteriormente dependiendo de los ingresos
disponibles.

Si no se aprueba un límite de gastos alternativo, el límite de gastos impuesto por el estado se aplicará al Pueblo.

                                                             15
LÍMITE DE GASTOS ALTERNATIVO
                                       (Regla de Opción de Gobierno Autónomo)
                                                ANÁLISIS DETALLADO
De conformidad con la Constitución del Estado de Arizona, el Pueblo de Cave Creek según lo autorizado por la Resolución
R2020-09 aprobada el 16 de marzo de 2020 solicitará la aprobación de los votantes para adoptar un límite de gastos
alternativo (Regla de Opción de Gobierno Autónomo) para aplicarlo al Pueblo durante los próximos cuatro años a partir de
2021-2022.

Bajo una Regla de Opción de Gobierno Autónomo si la aprueban por los votantes, el Pueblo estima que se le permitirá
gastar aproximadamente $32,046,527 en 2021-2022, $31,483,127 en 2022-2023, $30,411,527 en 2023-2024 y $30,462,127
en 2024-2025.

Con la aprobación de la Regla de Opción de Gobierno Autónomo, el Pueblo utilizará la autorización de gastos para todos
los propósitos presupuestarios locales, incluyendo Gobierno General, Seguridad Pública, Mantenimiento de Carreteras,
Servicios Públicos y Servicio de Deuda. Estimamos que los gastos para los próximos cuatro años bajo la Regla de Opción
de Gobierno Autónomo serán los siguientes:

                        CANTIDADES ESTIMADAS QUE SE GASTARÁN EN ÁREAS ESPECÍFICAS

  Propósito                            2021-2022              2022-2023             2023-2024              2024-2025

  Gobierno General                     8,160,200              8,405,000              8,657,200              8,916,900

  Seguridad Pública                    1,296,200              1,374,000              1,456,400              1,543,800

  Mantenimiento de Carreteras          2,918,600              2,772,700              2,772,700              2,855,900

  Servicios Públicos                   14,802,600            14,062,500             12,656,300             12,276,600

  Servicio de Deuda                    4,868,927              4,868,927              4,868,927              4,868,927

  Total de Gastos                      32,046,527            31,483,127             30,411,527             30,462,127

Si se aprueban, los gastos autorizados se financiarán con los ingresos obtenidos de fuentes estatales y locales. Se estima
que la cantidad de ingresos de cada fuente para los próximos cuatro años será la siguiente:
                 CANTIDADES ESTIMADAS DE INGRESOS DE TODAS Y CADA UNA DE LAS FUENTES

  Fuente                               2021-2022              2022-2023             2023-2024              2024-2025

  Estatal                              2,370,000              2,444,700              2,521,700              2,601,100

  Local                                29,676,527            29,038,427             27,889,827             27,861,027

  Total de Ingresos                    32,046,527            31,483,127             30,411,527             30,462,127

Al determinar las fuentes de ingresos para financiar los gastos adicionales autorizados bajo el
límite de gastos alternativo, se asume que los ingresos estatales y locales que recibe el Pueblo seguirán estando disponibles
en 2021-2022 como lo han estado durante los últimos 31 años. Su disponibilidad continua también se asume durante los
próximos tres años consecutivos después de 2021-2022.

Todas y cada una de las cantidades en dólares que se muestran en este análisis son sólo cantidades estimadas y se basan
en la información disponible en el momento de la preparación de este informe. Los presupuestos y los gastos reales de
un año determinado pueden ser mayores o menores que las cantidades mencionadas anteriormente dependiendo de los
ingresos disponibles. El límite de gastos real para cada año fiscal se adoptará como parte integral del presupuesto para
ese año fiscal.

                                                             16
ARGUMENTOS “A FAVOR DE”
                                                LA PROPOSICIÓN 433

Proposición 433

Regla de Opción de Gobierno Autónomo es lo que opera actualmente en Cave Creek. Le da a Cave Creek control sobre
sus finanzas. Si rechazamos la Regla de Opción de Gobierno Autónomo, el control financiero será entregado a la legislatura
estatal. No entregue el control de Cave Creek a extraños en Phoenix. Vote que SÍ en 433.

Concejal Paul Diefenderfer

                                            ARGUMENTOS “EN CONTRA DE”
                                                 LA PROPOSICIÓN

                                    REGLA DE OPCIÓN DE GOBIERNO AUTÓNOMO

Cada cuatro años, los estatutos de Arizona requieren que los votantes de Cave Creek decidan si el Estado o el Concejo
del Pueblo pueden determinar qué gastar. El Concejo utiliza la autorización de gastos para todos los fines presupuestarios
locales, incluidos los salarios, las pensiones, las compras de vehículos y la contratación de consultores. En otras palabras,
los negocios como de costumbre. Si derrotamos la proposición lo que el Concejo puede gastar será determinado por el
Estado durante los próximos cuatro años.

El Concejo del Pueblo no ha administrado nuestras finanzas muy bien. Los gastos siguen aumentando.
Presupuestos Aprobados:
       AF 2017 - $16,479,878
       AF 2018 - $18,302,678
       AF 2019 - $21,452,589
       AF 2020 - $30,397,132

                                          ¡UN AUMENTO DE CUATRO AÑOS DEL 80%!

Los votantes de Cave Creek no aprobaron estos presupuestos. El Concejo del Pueblo aprobó los gastos. En estos tiempos
económicamente difíciles, tenemos que controlar el gasto. El límite del Estado en el gasto sería un control muy necesario.
Sin embargo, el Estado reconoce que se deben permitir ajustes en las limitaciones de gastos para los requisitos únicos de
cada Pueblo:

                                              Ajuste de Base Permanente
Los votantes de Cave Creek pueden aprobar un ajuste al límite de gastos impuesto por el Estado que modifica
permanentemente la base. Al hacerlo, los votantes pueden asegurar que se proporcionen servicios vitales. No se requiere
una elección futura para mantener esta nueva base a menos que los votantes deseen cambiar la base de nuevo para afectar
su límite de gastos.

HAY 27 CIUDADES Y PUEBLOS DE ARIZONA QUE HAN RECHAZADO LA REGLA DE OPCIÓN DE GOBIERNO AUTÓNOMO
Y QUE FUNCIONAN CON BASE A UN AJUSTE DE BASE PERMANENTE.

Conclusión
Los aumentos de gastos año tras año son ahora decididos por el Concejo Municipal.

NOSOTROS LOS VOTANTES NO TENEMOS NADA QUE DECIR. Si votamos NO por la Regla de Opción de Gobierno
Autónomo los residentes CONTROLARÁN los gastos. Podemos ajustar la base. Los gastos esenciales y las emergencias
se financiarán mientras se controla el despilfarro de gastos.

Vote que NO por la Regla de Opción de Gobierno Autónomo y de una voz a los votantes en cuanto a los gastos.

Reg Monachino

                                                             17
18
19
Town of Cave Creek                                                                            PRSRT STD
37622 N. Cave Creek Road                                                                      US. Postage
Cave Creek, AZ 85331                                                                             PAID
                                                                                              Phoenix, AZ
                                                                                            Permit No. 1335

Proof 4

June 3, 2020

■ PROOF IS OK AS IS

■ PROOF IS OK WITH INDICATED CORRECTIONS

■ NEED TO SEE NEW PROOF

SIGNED_____________________

OFFICIAL VOTING MATERIALS - ONLY ONE PAMPHLET HAS BEEN MAILED TO EACH HOUSEHOLD CONTAINING A REGISTERED
VOTER. PLEASE MAKE IT AVAILABLE TO ALL REGISTERED VOTERS IN THE HOUSEHOLD.

MATERIALES OFICIALES ELECTORALES - SOLO UN FOLLETO SE HA ENVIADO A CADA DOMICILIO DONDE ESTÁ REGISTRADO
UN ELECTOR. HAGA EL FAVOR DE PONERLO A LA DISPOSICIÓN DE TODOS LOS ELECTORES REGISTRADOS DEL HOGAR.

                                                  20
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